O Nicolau trabalha na Loja de Brinquedos dos seus três tios.

O tio João faz os brinquedos, o tio Luís testa-os e o tio Daniel acrescenta-lhes magia.

Muitas vezes, o jovem Nicolau via um grupo de crianças à espreita na montra da loja, convidava-as a entrar, mas elas fugiam sempre. Até que um dia, na véspera de Natal, ele decide segui-las, apercebe-se de que moram num sítio escondido e miserável, sem nada para brincar, e toma uma decisão: dar um brinquedo a cada criança.

Será que vai conseguir cumprir esse desejo?